7月28日，PCB板块走强，胜宏科技涨超17%，总市值超1500亿元。兴森科技、骏亚科技、鹏鼎控股等涨停，世运电路、景旺电子等涨幅靠前。

　　有分析东说念主士称，PCB板块走强或与下流需求扩展有关。下流数据中心的投建正逼迫加速，高端PCB或供不应求。

　　上市公司布局高端PCB市集

　　PCB（印制电路板）主要用于齐全电子元器件之间的互相联贯和中继传输，平凡运用于新动力、汽车电子（新动力）、新一代通讯技艺、大数据中心、东说念主工智能、工业互联等鸿沟，在电子行业中具有不能替代性。

　　Prismark数据傲气，2029年公共PCB市集限制展望将达946.61亿好意思元，2024—2029年年均复合增长率展望为5.2%。其中，中国大陆2029年PCB市集限制展望将达508.04亿好意思元，2024—2029年年均复合增长率展望为4.3%。

　　现时，AI办事器、数据中心、高端路由器、大数据存储对更高阶HDI、高速及高频PCB家具的需求强烈。国内上市公司积极把抓AI算力技艺改良与数据中心升级波涛带来的新机遇，布局高端PCB家具。

　　胜宏科技暗示，公司正参与国际头部大客户新家具预研，打破超高多层板、高阶HDI相归拢的新技艺，齐全了PTFE等新材料的运用，快速落地AI算力、数据中心等鸿沟的家具布局，齐全大限制量产。

　　鹏鼎控股也积极布局AI办事器等云表中枢开拓，一方面股东淮安园区与国表里一线办事器及ODM厂商的合营，齐全公司办事器业务的快速增长；另一方面，以对标最高级第办事器家具为标的，加速泰国园区的建造进度。

　　沪电股份在算力家具方面，GPU平台家具已批量坐褥，可赈济112/224Gbps的速度，下一代GPU平台的家具以及XPU等芯片架构的算力平台家具也正与客户共同开发；在收集交换家具方面，用于Scale Up的NPC/CPC交换机家具开动批量坐褥，用于Scale Out的以太网112Gbps/Lane盒式交换机与框式交换机已批量录用，224Gbps的家具当今已配合客户进行开发，NPO和CPO架构的交换机当今也正陆续配合客户进行开发。

　　下流数据中心投建加速

　　跟着模子层面的竞争日趋浓烈，数据中心的投建正在加速。有关数据傲气，公共数据中心中枢IT电力需求展望从2023年的49GW增至2026年的96GW，其中新建智算中心驱动的电力需求占增量的85%。

　　具体来看，国内互联网厂商进入AI加速投资期，阿里巴巴、腾讯等巨头在云业务和AI基础措施上加大进入。同期，运营商算力成本开支也在逼迫增长。

　　国际云厂商如亚马逊、谷歌、META、微软等，2025年第一季度成本开支也陆续高增，且对2025全年保持乐不雅预期，盛大资金将进入AI和技艺升级鸿沟。

　　好意思东时候7月14日，Meta CEO马克·扎克伯格暗示，公司将投资数千亿好意思元建造几座大型数据中心，用于赈济其东说念主工智能的发展，方针是齐全通用东说念主工智能（AGI），其中首个数据中心展望来岁进入使用。

　　彼时，扎克伯格涌现，Meta正在构建几个吉瓦（GW）集群，其中，Prometheus将于2026年上线。而正在建造的Hyperion也有望在几年内扩展至5GW容量。

　　当今，大多数数据中心的筹算容量仅为数百兆瓦（MW），但吉瓦容量的数据中心正成为趋势。分析机构SemiAnalysis暗示，Meta有望成为公共首个领有向上1GW容量“超等集群”的公司。

　　此外，OpenAI也发布声明，晓示与甲骨文就零散开发4.5吉瓦“星际之门”数据中心达成契约。

　　华安证券研报傲气，加上正在得克萨斯州阿比林市建造的“Stargate I”容貌，最新契约使得正在好意思国开发的“星际之门”东说念主工智能数据中心容量向上5吉瓦，大约运行约200万颗芯片。